التنويع والتنويع الزائد ، أين تتوقف؟

Blog Author
فريق تحرير فندينق سوق
الكتابة التقنية
رجب 16, 1444
يضم فريق تحرير فندينق سوق محترفين ذوي خبرة في مجالي التمويل والاستثمار، حريصين على دعم و نمو الشركات الصغيرة والمتوسطة، خلق فرص عمل، ودفع عجلة الاقتصاد للأمام. يهدفون إلى مشاركة خبراتهم الواسعة ومعرفتهم الصناعية لتمكين رواد الأعمال والمستثمرين على حد سواء.
رجب 16, 1444

تنويع الاستثمار هو استراتيجية لإدارة المخاطر تنطوي على الاستثمار في مجموعة متنوعة من الأصول المختلفة مثل الأسهم والسندات والعقارات والسلع وما إلى ذلك.

 

وتهدف استراتيجية التنويع إلى تقليل تأثير تقلبات السوق والمخاطر المرتبطة بالاستثمار في سهم أو قطاع واحد؛ إذ يمكن للمستثمر تقليل تعرضه لمخاطر السوق وزيادة فرص تحقيق عوائد أكثر استقرارًا وثباتًا من خلال توزيع الاستثمارات عبر فئات الأصول والقطاعات المختلفة.

 

على النقيض من ذلك، فإن التنويع المفرط يؤدي إلى نتائج سلبية ويحدث عندما تصبح المحفظة الاستثمارية شديدة التنوع وتنتشر هذه الاستثمارات المتنوعة على نطاق ضيق بحيث لا يمكن لأي استثمار أن يحقق عوائد كبيرة.

 

فضلًا عن ذلك، فإن التنويع المفرط في المحفظة الاستثمارية يجعل المستثمر يفقد التركيز في إدارتها، مما يؤدي في النهاية إلى عوائد متواضعة، خاصة مع زيادة تكاليف المعاملات. كما يمكن أن يحدث التنويع المفرط عندما يحاول المستثمر توزيع استثماراته على نطاق واسع للغاية، مما يجعل المحفظة لا تتماشى مع أهداف الاستثمار.

 

فوائد التنويع في استراتيجيات الاستثمار

 

كما ذكرنا، يعد التنويع استراتيجية استثمار مقبولة على نطاق واسع تتضمن توزيع مخاطر الاستثمار وتعظيم العوائد، ومن الناحية النظرية، يسمح التنويع للمستثمرين بتحقيق عوائد أفضل عبر إدارة المخاطر.

 

ومع ذلك، فإن السؤال الذي يطرح نفسه، هل من الممكن التنويع أكثر من اللازم؟ هل يمكن أن تصبح المحفظة الاستثمارية متنوعة لدرجة أنها تؤدي إلى تآكل المكاسب المحتملة ومن ثم تحقيق عوائد متواضعة؟ هذا ما يعبر عنه مفهوم التنويع المفرط.

 

ولمعرفة أضرار التنويع المفرط، من المهم فهم فوائد التنويع؛ إذ أنه يسمح للمستثمرين بتقليل تعرضهم لمخاطر السوق، والتي تتمثل في مخاطر خسارة الأموال بسبب تقلبات السوق. ومن خلال توزيع الاستثمارات عبر فئات الأصول والقطاعات المختلفة، يقلل المستثمرون من تعرضهم لأي مخاطر سوقية معينة.

 

على سبيل المثال، إذا كان المستثمر يفضل الاستثمار فقط في أسهم التكنولوجيا، فإنه يتعرض للمخاطر المرتبطة بقطاع التكنولوجيا، بمعنى أنه إذا تراجع قطاع التكنولوجيا، فمن المحتمل أن تتعرض محفظة المستثمر لخسائر كبيرة. في الوقت نفسه، إذا اختار المستثمر تنويع محفظته لتشمل الأسهم من قطاعات أخرى، مثل الرعاية الصحية والطاقة والسلع الاستهلاكية، فإن محفظته ستكون محمية بشكل أفضل من مخاطر السوق، بمعني أنه إذا تعرض قطاع معين للخسائر فإنها قد تتعوض جراء مكاسب قطاع آخر.

 

فضلًا عن تقليل المخاطر، فإن الفائدة الأخرى لاستراتيجية التنويع أنها قد تؤدي إلى تحقيق عوائد مستقرة وثابتة؛ فمن خلال الاستثمار في مجموعة متنوعة من الأصول المختلفة، يقلل المستثمرون من تأثير تقلبات السوق على محافظهم الاستثمارية، هذا يؤدي إلى عوائد أكثر استقرارًا وثباتًا على المدى الطويل.

 

خلاصة القول

 

في الختام، التنويع هو استراتيجية استثمار ذات قيمة يمكن أن تقلل من التعرض لمخاطر السوق وتحقيق عوائد أكثر استقرارًا وثباتًا، ومع ذلك، يمكن أن يؤدي التنويع المفرط إلى عوائد ضئيلة ويضعف من تأثير أي مكاسب محتملة..


حقوق الصورة: Clay Banks on Unsplash

 

اخلاء مسئولية:
هذا المنشور لأغراض تعليمية فقط، والشركة لا تقدم هذه الخدمات بشكل مباشر أو غير مباشر. فندينق سوق السعودية تخضع لإشراف البنك المركزي السعودي (ساما). هذه المنشور ليس موجه لأي شخص في مركز دبي المالي العالمي ولا يُقصد العمل بها هناك
.

fsicon
فندينق سوق
اكسب دخل منتظم يصل إلى 26% سنويًا
ابدأ الاستثمار
المقالات ذات الصلة
blogImage

قياس العوائد الاسمية مقابل العوائد الحقيقية

شوال 21, 1445
لمعرفة مدى نمو استثماراتهم فعليًا، لا ينظر المستثمرون الأذكياء إلى سعر الفائدة فحسب، لذلك من المهم فهم الفرق بين العوائد الاسمية والحقيقية. لقد قمنا أدناه بشرح كليهما بالتفصيل حتى
blogImage

إستراتيجيات الاستثمارات ذات الكفاءة الضريبية : كيفية تعظيم العائدات بعد خصم الضرائب

شوال 05, 1445
في الاستثمار الأمر لا يتعلق فقط بما تكسبه، بل بما تحتفظ به، لذلك فإن العائدات الصافية بعد خصم الضرائب مهمة للغاية، لأن الضرائب قد تلتهم أرباحك وتجعل بعض الاستثمارات لا تستحق الاهتم
blogImage

ما الفرق بين صناديق المؤشرات وصناديق الاستثمار المشتركة وصناديق الاستثمار المتداولة في البورصة؟

رمضان 17, 1445
إن اختيار الأسهم المناسبة للاستثمار أمر صعب للغاية، ولقد علمتنا الدراسة والتجربة تلو الأخرى أن السوق، على المدى الطويل، يحقق أداءً أفضل من غالبية المستثمرين الذين يختارون أسهم الشر

تستخدم هذه الصفحة ملفات تعريف الارتباط الكوكيز لتحسين تجربتك اثناء التصفح. بالنقر فوق "موافق" ، فإنك توافق على استخدام ملفات الارتباط الكوكيز للتحليل والتسويق. قد يؤثر حظر بعض ملفات تعريف الارتباط الكوكيز على تجربتك للتفاصيل، قم بمراجعة .